Запасы серебра SFE в январе 2021 года составляли 3200 тонн, а 20 июня 2024 года они упали до 684 тонн.
Этот сильный промышленный спрос вызвал рост цен на серебро.
Внебиржевой рынок SFE — это физический рынок, предназначенный исключительно для промышленных покупателей и поставщиков. В рамках SFE этот внебиржевой рынок облегчает связь между фьючерсными контрактами и конечными пользователями.
Крупнейшим покупателем в отрасли, связанной с серебром, является промышленный парк Leqing в Чжэцзяне с годовой потребностью в 2000 тонн. Leqing Jinbang Co отвечает за поставку металла и имеет склад серебра, который снабжает более 600 компаний. Xinhu Ruifeng Co, собственный поставщик металлов, играет активную роль на внебиржевом рынке в качестве одного из основных поставщиков, одновременно хеджируя фьючерсные контракты SFE.
Главным трейдером на SFE выступает Zhongcai, он по-прежнему занимает первое место по длинным позициям. В апреле он продал свои длинные позиции, когда цены достигли самого высокого уровня.
Zhongcai поддерживает тесные связи с упомянутыми выше компаниями, что позволяет ему быть в курсе напряженной ситуации на физическом рынке. Как ведущий игрок и стратегический инвестор, Zhongcai в пятницу, 14-го, увеличил позиции, поскольку цены на серебро вернулись к поддержке как 50-дневной скользящей средней, так и бычьей наклонной поддержки. На внебиржевом рынке Шанхайской фьючерсной биржи (SFE) цена серебра закрылась на уровне $34,14 долларов в пятницу, 21 июня.
В течение как минимум 6 лет промышленный спрос значительно превышал добычу полезных ископаемых. Рынок находится в постоянном дефиците.
Изучив балансы всех горнодобывающих компаний по проектам, становится очевидным, что запланированная добыча в этом году не будет достигнута. Добыча серебра продолжает снижаться и, в лучшем случае, сохранится на нынешнем уровне с 2024 по 2030 год. Отметим, что Мексика, ведущий мировой производитель серебра, исчерпает свои подземные запасы за два года, а Китай — за десять лет.
Канадское исследование фотоэлектрической энергии (PV) показывает, что спрос на серебро для фотоэлектрических систем увеличился в десять раз за последние 10 лет. В исследовании прогнозируется ежегодный рост всего на 10% до 2030 года, но по оценкам, только фотоэлектрические системы будут потреблять 880 миллионов унций серебра в 2030 году. Это означает, что один лишь фотоэлектрический сектор будет потреблять больше, чем вся годовая добыча! Это происходит в то время, когда рынок уже испытывает дефицит каждый год в течение последних 6 лет.
SRSrocco считает, что спрос во всех секторах должен достичь 1550 млн унций, что приведет к дефициту почти в 700 млн унций в дополнение к накопленному дефициту предыдущих лет. Добавив теоретические наземные запасы в Лондоне, Нью-Йорке и Шанхае, будет невозможно восполнить дефицит в 2025 и 2026 годах. Цены достигнут уровня, который большинство людей не может себе представить.
Этот резкий рост цен уже начался и значительно усилится в очень краткосрочной перспективе.
Вы слышали о Джесси Ливерморе?
Джесси Ливермор родился в 1877 году и был одним из величайших трейдеров всех времен, хотя и малоизвестным широкой публике. Его автобиография «Воспоминания биржевого спекулянта» (1923), написанная Эдвином Лефевром, считается важной книгой для всех трейдеров.
На пике карьеры в 1929 году состояние автора книги «Как торговать акциями» (1940) составляло $100 миллионов долларов, что сегодня эквивалентно примерно $1,5 миллиардам долларов.
Накопительный цилиндр
В то время, когда все графики рисовались от руки на миллиметровой бумаге, Ливермор заметил, что движения цен на акции часто воспроизводят ряд закономерностей.
Тот, который нас интересует, начинается с того, что Ливермор назвал «накопительным цилиндром с расширяющейся горловиной».
Как мы видим на графике, четвертый пик (под номером 8) преодолел сопротивление трех предыдущих пиков и затем привел к двустороннему восходящему тренду, ведущему к пику.
Мы это уже проходили, не так давно. На графике серебра с 2009 по 2011 год мы видим фазу накопления и мощный выход, который привел серебро к $50 долларам.
Большая разница между 2009-2011 годами и сегодняшним днем заключается во временном периоде. С 2009 по 2010 год было три пика в течение 12 месяцев. Сегодня всего за 4 месяца было четыре пика.
Согласно логике графиков, следующий максимум может составить около $36 долларов в ближайшие недели.
Независимо от того, будет ли сопротивление сломлено, в сентябре цены могут достичь $50 долларов, своего исторического максимума.
Не забывайте, что Китай, который движет рынок серебра вверх, уже 29 мая закрылся на уровне $36,52 долларов. Они на один цикл опережают Запад.
Премия в Шанхае по сравнению с ценами в Лондоне и Нью-Йорке колеблется от 12% до 14%, побуждая китайских трейдеров приобретать товары по дешевке на COMEX и LBMA, что ставит Картель в затруднительное положение.
До конца года цена серебра еще удивит инвесторов и трейдеров.