6 преимуществ инвестирования в монетарные драгоценные металлы
Золото
Несмотря на имеющиеся промышленные применения, его основная функция – быть инструментом сохранения капитала. Оно котируется 24 x 7 на рынках по всему миру, и его цена движима в основном настроениями, а не динамикой физической добычи и продаж. Это связано с тем, что объёмы уже добытого и хранящегося в хранилищах инвесторов золота на два порядка превышают объёмы ежегодной добычи. На инвестиционные настроения влияют следующие факторы:- Стабильность денежной и банковской системы: чем меньше доверия к стабильности и надежности финансовой системы, тем больше спрос на золото, как актив безопасности.
- Инфляция: если облигации, недвижимость, акции и вклады в банках дают реальную отрицательную доходность (номинальная доходность минус инфляция), люди покупают драгоценный металл, поскольку он сохраняет свою стоимость.
- Политические кризисы и войны: во времена войн и революций многие теряют всё, поэтому основной приоритет сохранить капитал, а при необходимости – спрятать его или куда-то перевезти. Драгметалл в физическом виде удобен для этого, а вклад в банке – нет.Сегодня он используется во многих отраслях, таких как электроника и стоматология. Но больше всего он известен в форме ювелирных украшений и монет.
Серебро
Серебро – имеет даже большую монетарную историю, чем золото. Слово «деньги» является синонимом слова «серебро» в ряде языков – например, во французском.
Однако динамика промышленного спроса и предложения играют значительно большую роль в формировании его цены. Кроме того, его повышенная волатильность связана с тем, что это в значительной мере менее емкий рынок, по сравнению с золотом. Сопоставимый приток или отток капитала в рынок серебра приводит к значительно большим колебаниям цены.
Также серебро имеет массу промышленных применений, и можно наблюдать сильные колебания цен по мере роста промышленного спроса на него ввиду инноваций.
Помимо золота и серебра есть и другие драгоценные инструменты, такие как платина и палладий, однако мы не рассматриваем, ввиду того, что их монетарная история сильно ограничена.Преимущества инвестирования в драгоценные металлы
1. Низкий барьер входа-выхода. Для покупки золота или серебра вам необязательно иметь брокера или заводить деньги на биржу – вы можете их купить в физическом виде и хранить у себя. И сделать это будет намного проще, чем купить или продать недвижимость, например.
3. Материальное владение. Когда вы владеете акциями компаний — у вас нет особой власти, если вы не держите контрольный пакет. Недвижимость в ипотеке – ваша ли она в реальности? Ваш вклад в банке – это обязательство банка перед вами. Когда вы держите в руках золотую монету – она ваша и ничья более. Это сразу снимает множество рисков.
Как инвестировать в драгметаллы
Есть несколько способов вложений в данные инструменты, и их выбор зависит от вашего портфеля и стратегии.
1. Физические драгметаллы. Монеты и слитки — наиболее консервативный способ инвестировать, и если вы ожидаете больших проблем или пертурбаций в экономике, политике и финансовой системе, то это ваш предпочтительный вариант.
2. Опционы, фьючерсы и фонды ETF. Это обезличенные инструменты для профессиональных рыночных игроков, которые готовы делать большие ставки и умеют управлять своими рисками. Можно выиграть много, но если ставка неудачная, то и потерять можно всё.
3. Акции добывающих компаний. По сути, вы покупаете пока не добытый металл в земле – и разумеется, делаете это с большим дисконтом, ввиду наличия всевозможных рисков. Это как купить квартиру «на этапе котлована». Риски велики, но велик и потенциальный выигрыш.
